Las acciones de pequeña capitalización del Russell 2000 (^RUT) pueden ser una mina de oro para los inversores que miran más allá de los nombres habituales de gran capitalización. Pero con menos estabilidad y menos recursos que sus contrapartes más grandes, estas empresas enfrentan desafíos más difíciles para escalar sus negocios.

El ETF iShares Russell 2000 (IWM) cobra un índice de gastos del 0,19%, significativamente más alto que ETF similares como el VTWO de Vanguard y el IJR de iShares Core, que cobran aproximadamente un tercio de eso. Más allá de las comisiones, IWM sufre un lastre anual debido a la reconstitución del índice Russell 2000 en junio, donde los operadores adelantan el reequilibrio, lo que les cuesta a los inversores aproximadamente entre el 0,20% y el 1,00% en rendimientos anuales. Además, las distribuciones trimestrales de IWM crean ineficiencias fiscales debido a la alta rotación. Alternativas más baratas como VTWO siguen el mismo índice con tarifas más bajas y han mostrado un mejor desempeño reciente. Para los inversores a largo plazo, pagar más por la liquidez y el reconocimiento de IWM puede no valer la pena en comparación con estas opciones más rentables.

IWM es el ETF de pequeña capitalización predeterminado en todos los canales financieros, pero esa familiaridad conlleva un precio oculto que silenciosamente perjudica a los inversores que compran y mantienen año tras año. Antes de su próxima contribución, vale la pena comprender exactamente por qué está pagando.

IWM es el ETF de pequeña capitalización predeterminado en todos los canales financieros, pero esa familiaridad conlleva un precio oculto que silenciosamente perjudica a los inversores que compran y mantienen año tras año. Antes de su próxima contribución, vale la pena comprender exactamente por qué está pagando.

Las acciones de pequeña capitalización del Russell 2000 (^RUT) pueden ser una mina de oro para los inversores que miran más allá de los nombres habituales de gran capitalización. Pero con menos estabilidad y menos recursos que sus contrapartes más grandes, estas empresas enfrentan desafíos más difíciles para escalar sus negocios.